różnica w opłacalności strategii niedźwiedzich i byczych

Wszystko, co dotyczy szeroko rozumianych instrumentów pochodnych, przede wszystkim opcji, ale też swapów czy kontraktów terminowych. Hedging, short volatility i zagrania kierunkowe. Co kto lubi.
Jasiek2r
Gość niedzielny
Posty: 11
Rejestracja: 01 lis 2021, 11:38
Tu mieszkam: Polska

różnica w opłacalności strategii niedźwiedzich i byczych

Post autor: Jasiek2r »

Czy ktoś jest mi to w stanie wyjaśnić? Niedawno sprawdzałem parametry spreadów byczych i niedźwiedzich na stosunkowo znanej stronie optionsprofitcalculator.com. Według kalkulatora, spready grające pod wzrost akcji wypadają dość blado, mają niekorzystny stosunek zysku do ryzyka i wyglądają tak, jakby ich wystawianie miało w dłuższym terminie skazać inwestora na porażkę ze względu na brak statystycznej przewagi. Z kolei strategie grania na spadki wyglądają już dużo lepiej. Inwestor dostaje większą premię, niż wynosi maksymalna strata, na którą z kolei jest mniej niż 50% szans.
O co tu chodzi?
option spreads.png
option spreads.png (142.94 KiB) Przejrzano 5189 razy